Rentabilitatea activelor roa arată. Rentabilitatea activelor: luând în considerare toți factorii de creștere și declin a companiei în condiții moderne. Rentabilitatea activelor pe baza profitului net - formula

Rentabilitatea include un întreg sistem de indicatori care caracterizează eficacitatea organizației.

Unul dintre acești indicatori este coeficientul rentabilitatea activelor, este desemnată ca ROA (Engleză returnonassets).Indicatorul de rentabilitate a activelor poate fi atribuit sistemului de coeficienți „Profitabilitate”, arătând eficiența managementului în domeniul numerarului companiei.

Raportul rentabilității activelor (ROA) reflectă suma de numerar care cade pe o unitate de active disponibilă organizației. Activele unei organizații includ toate proprietățile și numerarul acesteia.

Formula pentru rentabilitatea activelor din bilanţ arată cât de mare este rentabilitatea fondurilor investite în proprietatea întreprinderii, ce profit poate aduce întreprinderii fiecare rublă investită în activele sale.

Formula de rentabilitate a activelor bilanțului

Formula de calcul a rentabilității activelor în general este următoarea:

R = P / A × 100%,

Aici R este rentabilitatea activelor;

P - profitul întreprinderii, în funcție de ce fel de profitabilitate se cere - profit net sau profit din vânzări (preluat de la rândul 2400 din bilanţ);

A - activele întreprinderii (valoarea medie pentru perioada corespunzătoare).

Rentabilitatea activelor este un indicator relativ și se calculează ca procent.

Valoarea randamentului activelor conform bilantului

Formula randamentului bilanțului asupra activelor este utilizată în practică de analiștii financiari pentru a diagnostica performanța unei companii.

Rentabilitatea activelor reflectă rentabilitatea financiară a utilizării activelor organizației.

Scopul principal al utilizării indicatorului de rentabilitate a activelor este creșterea valorii acestuia atunci când se ține cont de lichiditatea companiei. Cu acest indicator, orice analist financiar poate analiza rapid compoziția activelor companiei și poate evalua contribuția acestora la totalul venitului total. In cazul in care vreun activ nu contribuie la veniturile societatii, atunci este benefica abandonarea acestuia (prin vanzarea sau scoaterea din bilantul societatii).

Tipuri de rentabilitate a activelor

Formula rentabilității bilanțului poate fi calculată pentru trei tipuri de active. Alocați profitabilitatea:

• Pentru active imobilizate;
• Pentru active circulante;
• După totalul activelor.

Caracteristicile formulei

Activele imobilizate sunt active pe termen lung utilizate de întreprindere pentru o perioadă lungă de timp (de la 12 luni). Acest tip de proprietate este de obicei reflectat în Secțiunea I a bilanţului, incluzând:

• mijloace fixe,
• active necorporale,
• investitii pe termen lung etc.

Formula de rentabilitate a activelor imobilizate la numitor conține totalul pentru secțiunea I (rândul 1100), obținându-se totodată profitabilitatea tuturor activelor imobilizate aflate în stoc.

Dacă este necesar, se face o analiză a rentabilității fiecărui tip de activ, de exemplu, active fixe sau un grup de active imobilizate (materiale, necorporale, financiare). În acest caz, formula de rentabilitate a activelor din bilanţ va conţine date pe linii care reflectă proprietatea corespunzătoare.

Cea mai simplă metodă de calculare a valorii medii a activelor este de a adăuga începutul și sfârșitul anului și de a împărți la 2.

Profit pentru numărător se ia formula rentabilitatii activelor din bilant din contul de venit (formular nr. 2):

• profitul din vânzări este afișat pe rândul 2200;
• profit net - de la linia 2400.

Exemple de rezolvare a problemelor

EXEMPLUL 1

Material de pe site

Care este rentabilitatea activelor unei întreprinderi

Rentabilitatea activelor(Rentabilitatea activelor, ROA) - un indicator relativ al eficacității întreprinderii, utilizat în analiza situațiilor financiare, pentru a evalua profitabilitatea și rentabilitatea organizației.
Rentabilitatea activelor este un raport financiar care caracterizează rentabilitatea utilizării tuturor activelor organizației, eficiența utilizării proprietății, ceea ce face posibilă evaluarea calității muncii managerilor financiari. Adică arată cât profit net în unități monetare aduce fiecare unitate de active la dispoziția companiei. Cu alte cuvinte: cât profit cade pe fiecare unitate monetară investită în proprietatea organizației.
Raportul de profitabilitate este de interes: pentru investitori, creditori, manageri si furnizori. Folosind raportul ROA, puteți analiza capacitatea unei organizații de a genera profit fără a ține cont de structura capitalului său. Rentabilitatea activelor este asociată cu categorii precum fiabilitatea financiară a întreprinderii, solvabilitatea, solvabilitatea, atractivitatea investițiilor, competitivitatea.

Cum se calculează ROA

Rentabilitatea activelor este definită ca coeficientul profitului net (sau pierderii) primite pentru perioada împărțit la valoarea totală a activelor organizației pentru perioada respectivă.
ROA = ((profit net + plăți de dobândă) * (1 - rata de impozitare)) / activele întreprinderii *100%.
După cum se poate observa din formulă, întregul profit al întreprinderii este afișat înainte de plata dobânzii la credit. Și apoi suma dobânzii deduse, ținând cont de impozit, se adaugă la suma profitului net. Plățile pentru utilizarea fondurilor împrumutate sunt tratate ca costuri brute, iar venitul investitorilor este plătit din profit după deducerea tuturor plăților dobânzilor.
Astfel de caracteristici ale calculului se datorează faptului că în formarea activelor sunt utilizate două surse financiare - fonduri proprii și fonduri împrumutate. În consecință, la formarea activelor, nu există nicio diferență care ruble a venit ca parte a fondurilor împrumutate și care a fost contribuită de proprietarul întreprinderii. Esența indicatorului de profitabilitate este de a înțelege cât de eficient a fost utilizată fiecare unitate de fonduri strânse. Din acest motiv, este necesar să se excludă din profitul net suma plăților de dobânzi plătite înainte de impozitul pe venit.

Formula rentabilității activelor arată valoarea aproximativă a indicatorului de performanță al întregii organizații (companie) în ansamblu. Un indicator de profitabilitate ridicat indică bunăstarea financiară a companiei și competitivitatea acesteia.

Formula de calcul a rentabilității pentru fiecare categorie de active este diferită. Sumele pentru calcul sunt preluate din secțiunea și rândul corespunzătoare din bilanț.

Un nivel în creștere de semnificație indică o tendință pozitivă în dezvoltarea și toate activitățile organizației. O scădere a valorii poate indica o scădere a cifrei de afaceri a companiei și.

Rentabilitatea activelor

ROA sau rentabilitatea activelor arată nivelul relativ de eficiență economică a companiei. Coeficientul reflectă raportul dintre profit și fondurile care l-au format. Datele pentru calcul sunt preluate din bilanţul care merge la.

Valoarea este relativă și de obicei este exprimată ca procent.

ROA reflectă nivelul de eficiență în utilizarea proprietății companiei (întreprinderii), gradul de management calificat.

Se aplica pentru:

1. raportarea investițiilor financiare;
2. caracteristicile gradului de venit din investițiile în numerar existente și eficacitatea utilizării proprietății;
3. afișarea funcționalității muncii contabililor;
4. stabilirea nivelului exact de rentabilitate în fiecare grup de active disponibile separat în organizaţie.

Prin calcul este realist să se analizeze gradul de profitabilitate al companiei, indiferent de cifra de afaceri a acesteia.

Coeficientul reflectă poziția financiară a companiei, capacitatea acesteia de a plăti credite, competitivitatea, atractivitatea investițională (cantitatea).

Indicatorii de rentabilitate sunt:

1. Total
2. negociabil
3. Necurente

Creste si scade valoarea

O creștere a valorii profitabilității este asociată cel mai adesea cu o creștere a nivelului venitului net al întreprinderii, cu o creștere a costului bunurilor (serviciilor), precum și cu o reducere a costurilor pentru produsele fabricate sau serviciile furnizate. , cu cifra de afaceri crescută.

O scădere a valorii este un indicator al scăderii profitului net primit, cu creșterea costului sumelor curente, necurente, cifră de afaceri redusă.

Formule pentru calcul

Formula generală de calcul în coeficient se calculează împărțind venitul întreprinderii pentru perioada de timp calculată la indicatorii costului total.

La indicatorul venitului financiar net se adaugă procentul contribuțiilor și cota de impozitare.

Suma rezultată trebuie împărțită la active și înmulțiți cu 100%. La această sumă de venit calculat se adaugă dobânda care a fost luată, inclusiv. Rambursările împrumutului ar trebui tratate ca plăți brute.

Important: chiria economică. Act. calculat prin formula fără % plăți, pentru a dezvălui profitul net al companiei.

Acest calcul se face deoarece investiția financiară în companie se face în două moduri: în detrimentul masei monetare a companiei și banii primiți printr-un împrumut. Și în formarea capitalului, nu contează tipul de primire a componentelor financiare.

Calculul soldului

Pentru proprietatea necurente

Compania utilizează active imobilizate mai mult de 1 an. Această proprietate (imobilizări, investiții financiare pe termen lung, active necorporale etc.) este reflectată în prima secțiune a contabilității. echilibru.

Pentru calcul, numitorul indică totalul din prima secțiune - linia 1100 - acesta este un indicator al rentabilității.

Pentru a analiza profitabilitatea indicatorilor de alte tipuri, numitorul indică suma care este afișată în bilanţ în rândul corespunzător.

Sfat! Cel mai simplu mod de a calcula profitabilitatea medie este de a adăuga sumele indicatorilor pentru începutul și sfârșitul anului și de a împărți la 2.

Pentru calcul, numărătorul indică sumele din situațiile financiare (formularul nr. 2):

• linia 2200 - profit din vânzări;
• linia 2400 - profit net.

Pentru proprietatea actuală

Conceptul de calcul al acestui tip de profitabilitate este identic cu cel precedent. Numărătorul din formulă va afișa suma veniturilor din raportul financiar, numitorul va fi valoarea costului mediu al capitalului de lucru. Pentru calcul, se stabilește suma totală a soldului din a doua secțiune a rândului 1200.

Calculul unui tip separat se va face pe baza sumei din rândul corespunzător al secțiunii 2.

ROA

ROA presupune calcularea tuturor fondurilor organizației, și nu doar a fondurilor independente. Componentele fondurilor întregii întreprinderi vor fi nu numai fluxurile financiare disponibile, ci și obligațiile pentru împrumuturi și capital.

Cu cât indicatorul este mai mare, cu atât compania primește mai mult profit financiar, cu un grad relativ mic de investiții.

Sarcina principală a conducerii companiei este o investiție constructivă a resurselor financiare ale organizației. Calcularea ROA vă permite să determinați dacă compania poate fi o pârghie rentabilă pentru profit, cu o investiție relativ mică.

coeficientul RONA

RONA este o măsură a rentabilității activelor nete. Prin calcul se poate stabili corectitudinea utilizării capitalului investit și a încasării unui venit mare din fondurile investite de către proprietarii acestuia.

Activele nete reprezintă unitatea totală de cost (valoarea proprietății), fără a include rambursările datoriilor. Sau, cu alte cuvinte, este raportul de rentabilitate al activelor financiare curente și imobilizate.

Toți proprietarii companiei sunt interesați să crească această valoare. Profitul net indică în mod direct fezabilitatea investiției de capital în această organizație și, de asemenea, arată valoarea plăților de dividende și se reflectă în costul total.

Calculul RONA este similar cu calculul ROA. Există o mică diferență - costurile de capital ale instituției nu trebuie luate în considerare. Acest raport este un indicator al gradului de performanță pe piața financiară.

RONA le arată managerilor grupului financiar că există o investiție în achiziționarea și întreținerea proprietății. Baza de calcul este profitul anual, după plata tuturor impozitelor.

De ce ar trebui un contabil să calculeze ROA

Se crede că cel mai adesea este necesar să se calculeze coeficientul ROA pentru un grup material de analiști organizatori care evaluează munca depusă pentru a menține eficiența dezvoltării afacerii (căutarea rezervelor de creștere).

Insa pentru contabilul si specialistii fiscali ai intreprinderii, aceasta valoare joaca si ea un rol important. Pentru că evaluarea rentabilității companiei și calculul indicatorului ROA poate fi unul dintre motivele inspecțiilor efectuate de inspectorii fiscali.

Abateri cu adevărat mari de profitabilitate, în valoare de peste 10% din media industriei, este un motiv de a cădea sub controlul autorităților fiscale.

Fiecare întreprindere este interesată de muncă stabilă cu drepturi depline, obținerea înaltă, dezvoltarea bazei materiale și tehnice și a nivelului de calificare a personalului. Toate acestea necesită investiții, atitudine atentă la fiecare bănuț. Formulele matematice pentru calcularea beneficiilor economice, care oferă o evaluare paralelă a profesionalismului personalului de conducere, vor ajuta la consolidarea planificării pe termen lung.

Ca evaluare financiară, raportul activelor sau ROA (abrevierea engleză ReturnOnAssets) arată eficacitatea managementului pentru a profita la maximum de utilizarea tuturor surselor de beneficii economice pentru întreprindere. Structura capitalului (raportul dintre fondurile împrumutate și capitalurile proprii) și impactul acestuia asupra venitului net nu sunt luate în considerare.

Ce numere sunt luate în considerare?

1. Profitul net este soldul fondurilor după plata impozitelor, taxelor obligatorii, alocărilor bugetare. Această sumă poate fi rezervată, direcționată către capitalul de lucru sau investită în dezvoltarea producției.
2. se calculează ca valoare relativă a valorii proprietăţii.
   

   Important: se obișnuiește să se afișeze taxele sub formă de bani ca procent.

   „Declarația de profit și pierdere” conține informații despre sarcina fiscală a organizației.

3. Plățile dobânzilor sunt o cheltuială obișnuită efectuată de o întreprindere care utilizează fonduri împrumutate.

Plăți = (suma împrumutului * rata dobânzii la împrumut (1 + rata dobânzii la împrumut) numărul de plăți): ((1 + rata dobânzii la împrumut) numărul de plăți - 1)

Pentru a calcula valoarea ratei dobânzii pentru, trebuie să cunoașteți numărul de plăți pe an conform obligațiilor contractuale (lunar, trimestrial etc.).

De exemplu, la 16% pe an, rata dobânzii se calculează după cum urmează:

16 / (12 * 100) = 0.13333

Calculul randamentului activelor

Detaliat arată astfel:

ROA = ((Profit net + plăți de dobândă) * (rată de impozit 1) / (active companiei)) * 100%

Activele întreprinderii la numitor sunt toate numerarul, inclusiv creanțele și depozitele (surse lichide), precum și materii prime, materiale, clădiri și structuri (mai puțin lichide), etc.

Creșterea rezultatului economic pe unitatea de fonduri investite este direct proporțională cu componenta fiscală și resursele împrumutate.

Valoarea normală a rentabilității

Cu cât investițiile de capital și investițiile formatoare de capital ale întreprinderii sunt mai mari, cu atât rata ROA este mai mică, care reflectă fluxul de numerar.

De exemplu, industria construcțiilor, energia, transporturile necesită în mod constant introducerea de noi capacități, actualizarea bazei materiale și tehnice, ca o condiție prealabilă pentru supraviețuirea lor cu surse limitate de finanțare. ROA este invers proporțional cu costurile mari, valoarea acestuia scade.

Firmele, companiile mari care acoperă piața sectorului de servicii nu au nevoie de reconstrucție de bază, reechipare tehnică a întreprinderii și protecția mediului din rezultatele activităților lor. Rentabilitatea lor depășește cu mult sectorul de producție.

Activitatea întreprinderii este neprofitabilă dacă acest parametru este mai mic de zero. Este necesară o analiză atentă a indicatorilor.

Rentabilitatea activelor: exemplu de calcul

OOO GRAN produce produse chimice de uz casnic. Este necesar să se calculeze profitabilitatea pentru 2013, 2014 și 2015.

Din „Declarația de profit și pierdere” luăm valorile profitului/pierderii nete pentru fiecare an.

2013 - 934 766 ruble
2014 - 345 870 de ruble
2015 - 222 786 ruble

De la „”, inclusiv pozițiile curente și necurente ale activelor, veți avea nevoie de linia finală:

2013 - 10 234 766 ruble.
2014 - 15 345 870 de ruble
2015 - 18 222 786 ruble.

Calculul pe ani

1. 2013 - (934766 / 10234766) * 100 = 9,13%
2. 2014 - (345870 / 15345870) * 100 = 2,25%
3. 2015 - (222786 / 18222786) * 100 = 1,22%

Concluzie: economiile active sunt în creștere, în timp ce profiturile sunt în scădere constantă. Această întreprindere trebuie să își revizuiască politica financiară, să îmbunătățească calitatea managementului și distribuției fluxurilor de numerar și să caute piețe pentru produsele sale.

Formulele matematice și componentele numerice condiționate ajută la înțelegerea rapidă a stării financiare a unei entități economice. Sunt valoroși pentru manageri, proprietari de afaceri, oameni interesați de starea reală a lucrurilor.

O companie se poate dezvolta pe deplin doar cu condiția unei probabilități rezonabile de a obține profituri mari ca urmare a puterii de cumpărare a populației, găsindu-și propriile rezerve de resurse de capital de lucru fără a le împrumuta la o dobândă mare, evitând dependența financiară.

Scrieți întrebarea dvs. în formularul de mai jos

Citeste si:

• 
  Cum să determinați rata de reducere - populare...
• 
  Ce este venitul net și cum se calculează...
• 
  
• 
  Valoarea actuală a fluxului de numerar: ce este, cum...