rumah » sistem rangka » Instrumen investasi untuk investor swasta - apa itu dan jenis instrumen investasi apa yang ada? Instrumen investasi utama dan karakteristiknya Instrumen investasi dan profitabilitasnya

Instrumen investasi untuk investor swasta - apa itu dan jenis instrumen investasi apa yang ada? Instrumen investasi utama dan karakteristiknya Instrumen investasi dan profitabilitasnya

Kisaran instrumen yang dapat Anda gunakan untuk menyimpan dan meningkatkan dana yang tersedia bagi investor sangat luas saat ini - ini adalah real estat, logam mulia, benda seni, deposito bank, reksa dana, saham, obligasi, instrumen keuangan derivatif, mata uang, dan banyak lagi. lagi. Instrumen mana yang harus dipilih untuk menginvestasikan dana Anda tergantung pada keterampilan dan preferensi pribadi investor.

Ada hubungan langsung antara pengembalian investasi dan tingkat risiko yang ditanggung investor: semakin tinggi pengembalian yang diharapkan, semakin tinggi tingkat risikonya. Tugas utama investor adalah menilai risiko kegiatan mereka dan menentukan tingkat yang dapat diterima.

investasi konservatif

Instrumen investasi konservatif meliputi: real estat, deposito bank, obligasi pemerintah dan sekuritas dari perusahaan yang sangat andal dengan sedikit peningkatan nilai pasar, investasi pada logam mulia. Setiap instrumen yang terdaftar secara praktis menjamin keamanan investor dan sedikit peningkatan dana (hingga 10% per tahun). Pada saat yang sama, deposito bank juga diasuransikan, tetapi hasil darinya hampir sama atau sedikit lebih tinggi dari tingkat inflasi di negara tertentu.

Investasi sedang

Investasi moderat meliputi saham dan obligasi perusahaan besar, wesel bank umum, investasi reksa dana (UIF) dengan kebijakan investasi campuran (menggunakan instrumen konservatif dan agresif). Dengan profitabilitas dan likuiditas rata-rata, investasi moderat dibedakan oleh tingkat risiko yang rendah.

Investasi agresif

Instrumen investasi agresif meliputi: saham, obligasi perusahaan kecil dan menengah, berjangka, opsi, mata uang. Instrumen ini adalah yang paling menguntungkan, tetapi pada saat yang sama berisiko tinggi. Volatilitas tinggi mereka sering mengakibatkan hilangnya modal, tetapi dalam keadaan yang menguntungkan dapat memberikan pengembalian tahunan lebih dari 100%.

Investor non-profesional paling cocok untuk berinvestasi di real estat, logam mulia, deposito bank, dan saham perusahaan yang sangat andal.

Jika Anda memutuskan untuk menginvestasikan dana Anda sedikit lebih profesional, maka Anda harus terlebih dahulu meneliti dan memahami prinsip-prinsip cara kerja instrumen keuangan. Perdagangan online bisa menjadi investasi yang sangat efektif, tetapi berisiko tinggi, yang, dengan pendekatan yang tepat, akan menghasilkan pendapatan tinggi. Aspek yang menarik dari jenis investasi ini adalah kesederhanaan yang relatif dan modal awal yang kecil. Dengan tidak adanya waktu luang, Anda juga dapat memberikan dana Anda untuk manajemen kepercayaan sesuai dengan strategi yang telah Anda pilih, tetapi ini juga memiliki kekurangannya - paling sering perusahaan manajemen menetapkan ambang masuk yang tinggi (dari $10.000).

Di mana pun Anda memulai aktivitas investasi Anda, pertama-tama, Anda perlu menyadari bahwa dengan berbagai instrumen di pasar saat ini, tidak ada jenis investasi yang menjamin keamanan dana 100% dan keuntungan tinggi. Hanya dengan informasi yang baik adalah mungkin untuk menemukan opsi kompromi untuk risiko dan pengembalian.

Hari ini saya akan memberi tahu Anda tentang instrumen keuangan apa yang digunakan oleh investor untuk menghasilkan pendapatan. Masing-masing alat ini unik dalam esensinya dan tentu saja layak memiliki artikelnya sendiri atau bahkan beberapa. Sementara itu, mari kita bicara tentang karakteristik utama mereka, sehingga Anda memiliki gambaran umum.

Seperti yang sudah Anda ketahui, untuk mengurangi risiko kehilangan uang Anda, seorang investor harus membentuk portofolio yang terdiri dari kelas aset yang berbeda. Dalam praktiknya, ini berarti Anda perlu memilih instrumen keuangan dengan tingkat risiko yang berbeda - konservatif, agresif, dan moderat. Probabilitas menerima pendapatan investasi dari investor berbanding lurus dengan tingkat risiko instrumen yang digunakan.

Jika kita menginvestasikan semua uang kita dalam satu saham atau cryptocurrency, jika terjadi penurunan tajam dan tiba-tiba pada saham atau cryptocurrency ini, kita dapat menerima kerugian yang signifikan. Untuk entah bagaimana "mengamortisasi", untuk mengurangi kerugian, mereka menggunakan diversifikasi . Ini berarti bahwa uang didistribusikan di antara instrumen yang berbeda. Biasanya, ketika terjadi krisis dalam perekonomian, instrumen ini berperilaku berbeda. Saham jatuh dengan kecepatan kilat, dan bersama-sama. Obligasi juga akan mulai turun harganya, tapi mungkin tidak terlalu tajam. Real estat juga akan jatuh. Tapi emas di saat-saat ekonomi seperti itu bergerak dalam antifase. Dan jika Anda memilikinya dalam portofolio Anda, pertumbuhannya akan mengimbangi penurunan harga untuk aset lain. Ini semua sangat disederhanakan, tentu saja. Tetapi secara umum, inilah artinya.

Diversifikasi saat berinvestasi merupakan prasyarat untuk mengelola tingkat risiko dalam portofolio investasi Anda. Ini adalah suatu keharusan untuk menggunakannya!

Setelah pengenalan yang begitu penting, kami melanjutkan ke pertimbangan langsung tentang instrumen investasi. Hari ini ada banyak. Beberapa cocok untuk semua orang, beberapa hanya tersedia untuk profesional berpengalaman. Dengan satu atau lain cara, dengan menggabungkannya, Anda dapat menyesuaikan indikator "risiko-pengembalian" dari portofolio Anda sendiri.

1. Deposito bank.

Alat investasi termudah dan terpopuler. Secara historis, bagi sebagian besar orang di Rusia, ini adalah satu-satunya cara untuk menginvestasikan uang. Terlebih lagi, sebagian besar alat lain bahkan tidak tahu.

Deposito bank adalah aset konservatif yang fungsi utamanya adalah untuk menyimpan uang, bukan untuk menghasilkan pendapatan.
Untuk berinvestasi dalam deposito, jumlah yang sangat kecil sudah cukup.
Sebagian besar bank adalah anggota dari sistem penjaminan simpanan. Karena ini, jika bank runtuh, setoran hingga 1,4 juta rubel akan dikembalikan ke pemiliknya dengan mengorbankan uang asuransi.
Setoran bank dimaksudkan untuk menginvestasikan uang untuk waktu yang singkat (dari satu bulan hingga 2-3 tahun).
Suku bunga deposito biasanya menutupi inflasi. Meskipun ada periode tingkat yang sangat rendah ketika inflasi lebih tinggi (2002-2003). Saat ini (tahun 2018) kita akan melalui periode seperti itu lagi - suku bunga deposito sangat rendah dan akan terus menurun sepanjang tahun.
Dalam sebagian besar kasus, pendapatan dari deposito tidak dikenakan pajak.
Dalam hal terminasi dini deposito berjangka, bunga biasanya hilang.
Investor masa depan menggunakan deposito bank untuk mengakumulasi jumlah yang kurang lebih besar. Setelah jumlah tersebut terakumulasi, dimungkinkan untuk segera membentuk portofolio investasi yang terdiversifikasi.

2. Real estat.

Cara paling populer kedua untuk menginvestasikan uang di antara orang Rusia.

Real estat pada dasarnya adalah aset berisiko sedang.
Dirancang untuk investasi jangka panjang.
Sumber pendapatan adalah kemungkinan untuk menjual benda setelah kenaikan nilainya atau menyewakannya.
Beberapa jenis real estat mungkin memiliki likuiditas yang sangat rendah. Misalnya, kemewahan atau "dana lama".
Untuk memulai investasi, diperlukan modal yang cukup besar, meskipun skema pembelian properti investasi dengan pinjaman hipotek dengan tujuan untuk disewakan lebih lanjut telah menjadi populer. Juga jauh lebih murah untuk membeli apartemen yang sedang dibangun.
Nilai real estat sangat tergantung pada situasi dalam perekonomian. Selama krisis, ada penurunan harga yang signifikan. Dalam hal ini, adalah mungkin untuk memprediksi tren harga secara akurat untuk aset tertentu.
Saat membeli dan menjual real estat, dimungkinkan untuk menerima pengurangan pajak properti.

3. Surat berharga.

Mereka terutama berinvestasi di saham dan obligasi. Secara terpisah, kami juga akan mempertimbangkan sertifikat tabungan.

3.1. Saham.

Seorang investor yang telah menginvestasikan uang dalam saham perusahaan menjadi salah satu pemiliknya - pemegang saham. Sahamnya adalah bagian dari bisnis perusahaan ini.
Saham adalah investasi agresif. Mereka dapat dengan cepat melonjak harganya, tetapi dengan cara yang sama mereka dapat turun tajam, mis. Anda dapat dengan mudah mendapatkan kerugian, atau bahkan kehilangan seluruh nilai investasi.
Semakin lama periode investasi di saham, semakin tinggi kemungkinan pendapatan yang baik.
Dirancang untuk menghasilkan pendapatan tinggi selama 3-5 tahun.
Secara umum, Anda tidak membutuhkan dana yang besar untuk mulai berinvestasi saham. Cukup 5-10 ribu rubel.
Pada dasarnya, aset yang sangat likuid, yaitu saham dapat dijual hampir setiap hari kerja. Meskipun di antara mereka ada juga aset yang tidak likuid (misalnya, saham lapis kedua, serta yang tidak diperdagangkan di bursa).
Dibagi menjadi biasa Dan hak istimewa . Yang terakhir memiliki beberapa bonus tambahan untuk investor, misalnya, jaminan pembayaran dividen.
Ada dua cara untuk menjadi pemegang saham. Yang pertama adalah pada saat masalah mereka (yang disebut IPO), ketika semua uang yang diterima langsung masuk ke perusahaan dan digunakan untuk pengembangannya. Yang kedua adalah ketika membeli di bursa saham atau di pasar over-the-counter.
Sumber penghasilan saat berinvestasi saham adalah dividen dan kenaikan harga.

3.2. obligasi.

Dikeluarkan oleh perusahaan untuk membiayai proyek mereka, mis. mereka menerima uang sebagai ganti kewajiban untuk membayarnya kembali setelah waktu tertentu dengan bunga.
Di antara obligasi bisa sangat konservatif (misalnya, obligasi pemerintah negara maju) dan sangat berisiko - agresif (misalnya, obligasi korporasi dari perusahaan yang tidak terlalu andal, obligasi sampah).
Obligasi adalah instrumen dengan pembayaran tetap - mereka diketahui investor sebelumnya.
Obligasi adalah sekuritas yang memiliki tanggal jatuh tempo. Ketika kadaluwarsa, pemegang obligasi mendapatkan kembali nilai nominalnya - nilai yang awalnya dipinjam perusahaan dari investor dan yang disetujui untuk dibayar kembali kepadanya setelah penebusan.
Obligasi pemerintah merupakan alternatif yang sangat baik untuk deposito bank. Pada awal 2018, imbal hasil obligasi dari bank yang sama lebih tinggi dari suku bunga deposito sebesar 1-2% per tahun dan rata-rata sekitar 7%. Misalnya, hasil obligasi Sberbank adalah 7,0%, sedangkan deposito hanya akan menghasilkan 5% per tahun. Apalagi profitabilitas tersebut dapat diperoleh dalam waktu 5-7 tahun. Deposito dibuka maksimal 3 tahun.
Sumber pendapatan investasi pada obligasi: pendapatan kupon, penjualan obligasi setelah kenaikan harga pasar, pembayaran nilai nominal pada saat penebusan.
Hasil kupon pada obligasi - Ini adalah pembayaran berkala yang diterima investor atas obligasi mereka dari perusahaan yang menerbitkannya. Sebagai aturan, 1-4 kali setahun. Ini seperti bunga deposito.
Terkadang (untungnya, sangat jarang) perusahaan yang menerbitkan obligasi tersebut bangkrut dan kemudian obligasi mereka berubah menjadi sampah. Inilah risiko berinvestasi di obligasi.
Seperti saham, obligasi dapat dibeli saat dikeluarkan oleh perusahaan dan dengan membeli di bursa efek.

3.3. Sertifikat tabungan.

Metode investasi ini merupakan alternatif langsung dari deposit bank biasa tanpa kemungkinan pengisian ulang dan penarikan sebagian. Melainkan setoran bank yang sama, hanya dikemas dalam bentuk jaminan.
dikeluarkan oleh bank.
Ini memiliki bentuk dokumenter, yaitu. dicetak pada kop surat khusus dengan elemen anti-pemalsuan.
Sertifikat tabungan dibagi menjadi:

— terdaftar- dikeluarkan untuk individu tertentu, hanya orang ini yang dapat menerima uang berdasarkan sertifikat;

— pembawa- siapa pun yang membawa sertifikat ke bank akan dapat menerima uang.

Jangka waktu peredaran sertifikat tabungan adalah dari 3 bulan hingga 3 tahun.
Bunga dibayarkan bersamaan dengan jumlah sertifikat setelah diserahkan ke bank.
Sertifikat pembawa tidak diasuransikan dalam sistem penjaminan simpanan, sehingga harus diterbitkan hanya di bank-bank dari kategori tulang punggung.
Suku bunga rata-rata lebih tinggi daripada deposito.
Anda dapat memberikan sertifikat tabungan kepada siapa pun - berikan saja kertasnya kepada orang ini dan hanya itu.
Risikonya, jika sertifikat itu hilang, siapa pun yang menemukannya bisa datang ke bank dan menerima uang. Sebagai aturan, ada prosedur untuk memulihkan sertifikat jika hilang.

4. Logam mulia.

Investor memiliki kesempatan untuk menginvestasikan uang mereka tidak hanya dalam emas dan perak, yang telah populer selama berabad-abad, tetapi juga dalam platinum dan paladium.
Logam mulia biasanya dipandang sebagai aset pelindung dalam kasus berbagai jenis krisis, ketika harga semua aset lainnya jatuh dengan cepat. Secara alami, mereka adalah aset yang lebih moderat daripada yang konservatif.
Cara berinvestasi dalam logam mulia:

1) membeli emas batangan;

2) pembelian koin logam mulia (peringatan dan investasi);

3) pembukaan rekening logam depersonalized (OMS);

4) pembelian sendiri saham perusahaan pertambangan logam mulia;

5) pembelian unit reksa dana atau ETF berdasarkan penyertaan pada efek perusahaan;

6) pembelian kontrak berjangka untuk emas di bursa (di Rusia - di Bursa Moskow);

7) pembelian emas impersonal di bursa (di Rusia - di Bursa Moskow).

Semua metode ini memiliki karakteristiknya sendiri, yang akan kami pertimbangkan secara rinci di artikel blog lainnya.

Saat membeli emas batangan, Anda harus membayar PPN 18% selain harga logam, dan saat menjualnya, Anda harus membayar pajak penghasilan sebesar 13%. Oleh karena itu, cara ini tidak menguntungkan. Untuk membeli dan menjual emas bahkan sampai nol, harga emas harus naik lebih dari 30%.
Saat berinvestasi dalam koin peringatan, PPN sebesar 18% juga dibayarkan, tetapi koin investasi tidak dikenakan PPN.
Akun logam impersonal(OMS) tidak diasuransikan dalam sistem asuransi simpanan, jadi saat membukanya, Anda harus hati-hati memilih bank yang andal.
Saat membeli di bursa efek perusahaan yang menambang logam mulia Anda sendiri, Anda harus membuka akun dengan broker, karena hanya organisasi profesional yang dapat berdagang di bursa. Organisasi semacam itu memiliki lisensi yang sesuai.
Cara termudah dan paling menguntungkan bagi investor pemula untuk berinvestasi dalam logam mulia adalah: membuka OMS, membeli koin investasi, serta berinvestasi dalam unit reksa dana logam mulia dan ETF (dana investasi yang diperdagangkan di bursa) untuk logam mulia.

5. Asuransi jiwa investasi (LIS).

Produk investasi yang relatif baru untuk Rusia, permintaan yang tumbuh sangat kuat pada tahun 2017. Hal ini disebabkan oleh penurunan suku bunga deposito yang signifikan selama 2 tahun terakhir.
Ini adalah investasi dengan bantuan perusahaan asuransi. Investor membayar premi asuransi, hidupnya diasuransikan untuk seluruh durasi polis. Setelah berakhirnya perjanjian ILI, perusahaan asuransi wajib membayar investor seluruh jumlah yang dibayarkan, ditambah akumulasi pendapatan investasi.
Sebagai aset, ILI terdiri dari dua bagian: jaminan dan investasi. Bagian yang dijamin diinvestasikan dalam instrumen konservatif dan memberikan kesempatan untuk membayar jumlah asuransi dalam keadaan darurat. Bagian investasi diinvestasikan oleh perusahaan asuransi pada instrumen keuangan berisiko tinggi dengan potensi pendapatan tinggi. Apalagi investor sendiri bisa memilih di aset mana perusahaan asuransi akan menginvestasikan bagian investasinya. Setelah terjadinya peristiwa yang diasuransikan dan setelah berakhirnya ILI, hanya pembayaran 100% dari premi asuransi yang dibayarkan dijamin. Investor mungkin tidak menerima pendapatan sama sekali jika harga aset yang dipilih investor turun daripada naik.
Ini adalah investasi jangka panjang - dari 3 tahun.
Dalam hal kematian investor, 100% dari uang pertanggungan dibayarkan kepada orang-orang yang ditunjuk oleh investor saat membuat perjanjian ILI. Dan mereka tidak harus menjadi ahli waris.
Jika kontrak asuransi dihentikan sebelumnya, investor akan dapat menerima jumlah penebusan, yang akan jauh lebih kecil (sebesar 30-40%) daripada premi asuransi yang dibayarkan. Mengakhiri kontrak sebelumnya sangat tidak menguntungkan.
Saat membeli polis ILI, uang itu menjadi milik perusahaan asuransi, bukan milik investor. Oleh karena itu, tidak mungkin untuk menyita uang yang ditanamkan di ILI dengan keputusan pengadilan, merampasnya dalam kebangkrutan, atau membaginya dalam perceraian.
Berdasarkan perjanjian ILI dengan jangka waktu lebih dari 5 tahun, dimungkinkan untuk menerima pengurangan pajak dalam jumlah 13% dari 120 ribu rubel. Artinya, setiap tahun Anda bisa mendapatkan kembali 15.600 rubel pajak penghasilan yang dibayarkan.

6. Asuransi jiwa akumulatif (CLI).

Produk asuransi jangka panjang dengan tambahan komponen investasi.
Ini adalah alat investasi konservatif. Perusahaan asuransi menjamin investor untuk menerima pendapatan investasi tertentu selama seluruh masa berlaku UA. Pendapatan ini diakumulasikan dan pada akhir tindakan dibayarkan penuh kepada investor bersama dengan 100% dari kontribusi yang dibayarkan. Penghasilan dijamin tidak seperti ILI.
Investor membuat premi asuransi secara bertahap - sebulan sekali, kuartal atau tahun.
Dengan bantuan NSZH, Anda dapat menghemat uang untuk tujuan besar. Misalnya, untuk membiayai pendidikan anak di universitas. Pada saat yang sama, jiwa dan kesehatan anak diasuransikan selama seluruh periode polis asuransi jiwa. Anda dapat memperbaiki opsi tambahan - dalam hal kematian orang tua yang membayar premi asuransi untuk seorang anak, kewajiban untuk memberikan kontribusi ini beralih ke perusahaan asuransi itu sendiri.
Opsi tambahan dapat dimasukkan dalam program NSZh - kemampuan untuk menerima pensiun dari perusahaan asuransi.
Pengurangan pajak tersedia untuk jumlah premi asuransi dalam jumlah maksimum 15.600 rubel per tahun.

Di Rusia, baik ILI maupun NSZH sudah memiliki reputasi buruk. Paling sering, produk ini dijual melalui bank, yang secara harfiah "mendorong" mereka ke kiri dan ke kanan, tanpa menjelaskan esensi dan risikonya. Akibatnya, seseorang menerima alat yang sama sekali tidak perlu dan tidak cocok untuknya. Pada saat yang sama, asuransi jiwa endowmen adalah cara yang populer untuk investasi konservatif di luar negeri. perusahaan asuransi dan menerima pensiun yang layak di masa depan.

7. Instrumen keuangan derivatif.

Alat-alat ini lebih dikenal sebagai turunan. Biasanya tentang jual beli. berjangka, opsi, forward, swap, kontraktor CFD . Ini adalah instrumen keuangan yang kompleks yang perlu dipelajari untuk waktu yang lama dan hati-hati. Hanya profesional dengan pengalaman luas yang dapat berinvestasi di dalamnya.
Pada intinya, derivatif adalah sekuritas untuk aset lain (pasangan mata uang, minyak, logam, biji-bijian, sekuritas lain, indeks saham, dll.). Aset ini, seolah-olah, merupakan dasar untuk derivatif. Pemegang derivatif memiliki hak atau kewajiban untuk menjual atau membeli sejumlah tertentu aset yang mendasari di masa depan. Harga derivatif terus berubah, yang memungkinkan untuk menerima pendapatan potensial.
Dengan bantuan derivatif, seseorang dapat membeli sendiri, misalnya, beberapa minyak. Untuk melakukan ini, Anda perlu membuka akun dengan broker dan melaluinya membeli sendiri kontrak berjangka, yang aset dasarnya adalah minyak. Minyak berjangka adalah perjanjian yang mengatur pembelian dan penjualan sejumlah minyak dengan kualitas tertentu pada harga yang ditentukan secara ketat setelah beberapa waktu di masa depan.

8. Produk terstruktur (catatan).

Ini adalah instrumen keuangan yang sudah merupakan portofolio investasi. Mereka secara bersamaan memasukkan instrumen konservatif dan agresif dalam proporsi tertentu. Investor menerima produk dengan tingkat risiko yang telah ditentukan.
Produk terstruktur dengan perlindungan modal 100% dibentuk sedemikian rupa sehingga kemungkinan penurunan bagian agresif berisiko tinggi dari produk terstruktur dikompensasi oleh pendapatan yang dijamin di bagian konservatif.
Investasi membutuhkan dana yang besar.

9. Dana investasi.

Seringkali nilai suatu aset sangat tinggi sehingga investor tidak dapat membelinya sendiri. Dan bagaimana jika beberapa investor “menyertakan” dan membelinya bersama? Kemudian masing-masing dari mereka akan memiliki bagian dari aset ini, berapa banyak uang yang ada di "dana umum" asli. Perhatian, teman-teman! Anda baru saja mempelajari arti dan esensi dari pembentukan dana investasi.

Dana investasi adalah bentuk investasi kolektif di mana uang dari investor yang berbeda diinvestasikan dalam kelas aset yang berbeda.

Ada banyak berbagai bentuk organisasi dana investasi. Yang paling terkenal adalah reksa dana dan ETF . Mari kita lihat secara singkat di bawah ini.

9.1. Reksa Dana Investasi (PIF).

Reksa dana adalah "kantong properti" yang terdiri dari aset yang dibeli oleh manajemen perusahaan dengan uang investor yang memberikannya uang untuk ini.
Setiap reksa dana memiliki perusahaan pengelola yang membentuknya, membeli aset sesuai dengan pernyataan investasi reksa dana tersebut.
Tergantung pada aset tertentu di mana uang pemegang saham diinvestasikan, reksa dana dapat bersifat konservatif atau agresif dan moderat.
Untuk mulai berinvestasi di reksa dana, jumlah paling minimal sudah cukup - dari 1.000 rubel.
Sahamnya cukup likuid. Mereka dapat dijual dalam 3 hari, dan menerima uang ke akun dalam 10 hari.
Kegiatan pengelolaan reksa dana dikuasai oleh negara, yang sangat mengurangi risiko kerugian uang akibat kebangkrutan perusahaan manajemen. Biasanya, dalam kasus seperti itu, dana hanya ditransfer ke manajemen perusahaan lain. Pembeli mungkin tidak menyadarinya.
Saat menjual saham, manajemen perusahaan akan langsung memotong PPh sebesar 13%.
Untuk pengelolaan uang, perusahaan pengelola mengambil komisinya. Komisi juga muncul ketika membeli dan menjual saham. Komisi akhir reksa dana mencapai 5%. Biaya saham untuk investor akan berkurang secara signifikan karena komisi ini. Reksa dana pada umumnya bukanlah cara yang murah untuk menginvestasikan uang. Ini adalah kelemahan utama mereka.
Analog di luar negeri adalah Reksa Dana - reksa dana .

9.2. ETF (Exchange Traded Fund).

Ini dana yang diperdagangkan di bursa . Saham ETF diperdagangkan di bursa.
Anda dapat membeli ETF di pasar saham dengan membuka akun di broker.
ETF menyalin berbagai indeks dunia. Mereka termasuk sekuritas perusahaan dalam proporsi yang sama seperti dalam indeks. Itulah sebabnya, dengan membeli saham ETF, Anda dapat secara otomatis berinvestasi di seluruh indeks, sektor ekonomi, dan bahkan saham banyak negara dan wilayah di dunia. Dengan demikian, sangat mudah untuk membentuk portofolio investasi yang terdiversifikasi secara luas dan mengurangi risiko Anda.
Sekarang ada sekitar 9.000 ETF berbeda di pasar dunia, berdasarkan semua kemungkinan indeks dunia. Setiap investor dapat menemukan ETF untuk tujuan apa pun.
Tidak seperti reksa dana, struktur ETF sepenuhnya transparan dan diketahui secara detail.
Dinamika harga ETF hampir persis mengulang dinamika indeks yang mendasarinya.
Tugas perusahaan manajemen ETF minimal - cukup beli sekuritas dari perusahaan yang berbeda dalam proporsi di mana mereka termasuk dalam indeks, mis. menyalin indeks. Itulah sebabnya komisi saat berinvestasi di ETF sangat rendah - sekitar 0,5-1,0%.
Investasi yang sangat fleksibel dan likuid. Anda dapat membeli saham ETF di bursa saham pada hari kerja apa pun.
Rusia memiliki 12 ETF dari FinEx, yang dapat dibeli di Bursa Moskow.
ETF adalah kendaraan investasi yang sempurna untuk pemula dari bawah ke atas.

10. Manajemen kepercayaan.

Bagi investor yang telah membentuk modal yang signifikan (beberapa juta rubel), tetapi tidak ingin menghabiskan waktu untuk investasi independen, Anda dapat memberikan uang kepada manajemen perwalian.

Manajemen kepercayaan adalah transfer modal seseorang - aset dan dana - kepada manajemen manajer profesional, yang tugasnya melestarikan dan meningkatkannya.
Manajer adalah bank dan perusahaan investasi yang memiliki izin untuk kegiatan tersebut. Pada saat yang sama, menurut undang-undang, hanya bank yang dapat mengelola dana. Perusahaan investasi yang bukan bank kehilangan hak ini.
Saat membuat perjanjian manajemen perwalian, klien sendiri dapat memilih instrumen dengan tingkat risiko mana dari perusahaan manajemen untuk menginvestasikan uangnya. Pada saat yang sama, manajer tidak akan dapat melakukan "aktivitas amatir". Artinya, investor merencanakan terlebih dahulu rasio risiko dan profitabilitas manajemen kepercayaan.
Manajer dihargai untuk layanan mereka. Rata-rata, 15% dari pendapatan investasi yang diterima. Ini memotivasi manajer untuk melakukan segala upaya untuk bekerja "di plus".
Manajer tidak memiliki hak untuk menjamin pengembalian investasi tertentu yang menguntungkan klien di muka. Ini dilarang oleh hukum.
Hanya bank dan perusahaan yang paling terkenal, andal, dan terbukti berulang kali yang harus diberikan aset mereka untuk manajemen kepercayaan. Tidak ada "manajer" dari Internet yang menjanjikan gunungan emas, tidak peduli dokumen pendukung apa yang mereka tunjukkan!

11. Investasi dalam proyek bisnis.

Dengan membeli saham suatu perusahaan, investor menjadi pemilik sebagian dari perusahaan tersebut. Berinvestasi dalam saham adalah salah satu yang paling cara sederhana investasi bisnis. Ini disebut portofolio dan cocok untuk semua orang. Untuk berinvestasi dalam bisnis dengan cara ini, Anda tidak perlu memiliki modal yang besar. Investor-pemegang saham menerima hak untuk mengelola perusahaan ini, serta menerima bagian dari keuntungan yang diperoleh - dividen.
Cara lain untuk berinvestasi dalam bisnis adalah investasi langsung . Ini adalah pemberian uang kepada perusahaan untuk pengembangannya secara langsung untuk kesempatan menerima sebagian dari keuntungan dan mengambil bagian dalam pengelolaannya. Uang investor disumbangkan ke modal dasar organisasi.
Berinvestasi dalam bisnis adalah investasi dalam aset nyata. Bisnis menghasilkan keuntungan, berkembang, menjadi lebih mahal. Pada saat yang sama, nilai saham yang dimiliki investor semakin meningkat.
Saat menginvestasikan uang dalam bisnis, Anda harus memilih area yang jelas bagi investor.
Diperlukan analisis menyeluruh dari proyek bisnis. Ini tidak mungkin untuk semua orang dan memerlukan konsultasi dari berbagai spesialis, yang tidak gratis.
Pilihan investasi yang paling berisiko, tetapi berpotensi paling menguntungkan adalah investasi di startup .

Ide sebuah startup sering dipromosikan atas antusiasme para pendiri startup itu sendiri. Apakah ide startup akan lepas landas tidak diketahui, tetapi jika ya, laba atas investasi bisa jadi tidak terbayangkan. Jika terjadi kegagalan, sebagian besar (jika tidak semua) investasi akan hilang.

Anda perlu memahami bahwa agar bisnis muda menjadi menguntungkan, itu akan memakan waktu. Kemungkinan besar, di awal pekerjaannya, dia hanya akan membawa kerugian bagi investor. Ketika berinvestasi dalam proyek yang sukses dan sudah beroperasi, investor akan dapat segera menerima pendapatan.
Investasi adalah penciptaan aset yang akan mendatangkan pendapatan pasif bagi investor di masa depan. Namun, investor yang telah berinvestasi dalam bisnisnya sendiri akan dapat menerima dan penghasilan aktif jika ia mengambil bagian aktif dalam pengembangan dan pengelolaannya. Misalnya, jika dia pergi bekerja setiap hari, mengadakan rapat, bekerja dengan mitra dan karyawan. Itu tidak mengganggu.

12. Berinvestasi dalam organisasi keuangan mikro (LKM).

Organisasi keuangan mikro mengeluarkan pinjaman jangka pendek kepada individu - selama beberapa hari atau bulan. Saat ini, Bank Sentral Federasi Rusia terlibat dalam mengatur kegiatan LKM. Mereka harus dimasukkan dalam daftar khusus, memiliki lisensi dan menjadi bagian dari organisasi swa-regulasi profesional (SRO). Namun demikian, pasar penuh dengan LKM "hitam" yang bekerja sendiri, bukan milik SRO dan, pada kenyataannya, melakukan kejahatan ekonomi.
LKM menerima uang investor, dan kemudian menggunakan uang ini untuk menerbitkan kredit mikro dengan tingkat bunga "gila". Skemanya hampir sama dengan bank. Hanya LKM yang menerima uang berdasarkan perjanjian pinjaman.
Metode penetapan harga untuk aset alternatif adalah khusus. Harga ditentukan oleh ahlinya. Selain itu, mereka praktis tidak bergantung pada situasi ekonomi. Oleh karena itu, ketika semua pasar lain jatuh, aset-aset ini bahkan mungkin naik harganya.
Berinvestasi dalam aset alternatif membutuhkan jumlah uang yang besar dan terkadang sangat besar.

Jadi, teman-teman, saya telah memberi tahu Anda tentang sebagian besar alat investasi. Anda sekarang memiliki gambaran umum tentang masing-masing dari mereka. Di masa depan, saya akan membuat artikel khusus tentang masing-masing, dari mana Anda dapat mempelajari secara rinci cara menggunakannya dalam praktik.

Itu saja untuk hari ini. Terima kasih atas perhatian Anda.

Jadilah sehat dan buat keputusan keuangan yang tepat. Sampai jumpa lagi di blog.

Hormat kami, Yuri Durov.

Ekonom dan keuangan independen penasihat.

2 komentar di “Berinvestasi dari awal | Alat utama untuk menginvestasikan uang»

Selamat siang, Yuri!

Artikelnya segar, tetapi tidak ada sepatah kata pun tentang "barang" dari negara di dalamnya

Di satu sisi, saya adalah rekan blogging Anda. Dalam arti tertentu, saya adalah investor swasta

Jadi, hari ini, seperti yang mereka katakan, trennya adalah sekelompok akun investasi individu ditambah obligasi pinjaman federal atau ...

Sebenarnya, pada tahun 2015, negara mengadopsi undang-undang tentang akun investasi individu untuk warga negara.

Dengan sendirinya, akun semacam itu dapat dianggap sebagai obligasi yang sangat andal dan berimbal hasil tinggi. Nilailah sendiri - pendapatan 13% dijamin oleh Layanan Pajak Federal, dan keandalannya dijamin oleh negara itu sendiri.

Selain itu, penggunaan praktis dari hadiah dari negara ini mengungkapkan peluang yang tidak berdokumen, tetapi sah untuk meningkatkan keuntungan acara ini bagi mereka yang dengan jujur membayar pajak, tetapi yang memiliki sedikit kesempatan untuk menabung karena sebagian besar pendapatan digunakan untuk makanan.

Untuk penasihat keuangan, ini adalah ceruk keseluruhan Lagi pula, sebagian besar warga negara perlu dibimbing secara harfiah "dengan tangan" menuju kebahagiaan mereka.

Semoga berhasil dan untung!

Terima kasih atas komentar Anda yang berharga. Artikel ini adalah tentang alat investasi, dan akun investasi individu, lebih tepatnya, adalah salah satu cara untuk berinvestasi. Beberapa saat kemudian saya akan membuat artikel besar tentang topik ini.
Anda benar, IIA adalah peluang besar untuk meningkatkan pendapatan portofolio investasi Anda secara signifikan dengan mengorbankan negara. Dan cara ini, tentu saja, harus digunakan selama ada kesempatan seperti itu.

font A A

Investasi memungkinkan Anda untuk menerima penghasilan pasif, tetapi sebagian besar, orang Rusia masih skeptis tentang cara menghasilkan uang ini. Faktanya, banyak hal tergantung pada cara Anda menginvestasikan uang: ada opsi yang sangat berisiko dan benar-benar aman. Jarang bagi investor pemula untuk mengidentifikasi dengan benar sarana investasi yang sesuai untuk tujuan mereka dan berkorelasi dengan dana yang tersedia. Untuk semua orang yang ingin menambah modal, kami telah mengumpulkan opsi investasi yang paling terbukti dan dapat diandalkan.

Instrumen investasi adalah cara menginvestasikan keuangan yang bertujuan untuk melestarikan dan meningkatkan modal investor.

Benjamin Franklin mengatakan selama hidupnya bahwa investasi dalam pengetahuan akan membawa dividen terbesar: lebih baik menghabiskan waktu dan, mungkin, sejumlah uang mempelajari pasar investasi daripada memahaminya dengan coba-coba, kehilangan modal Anda.

Untuk menentukan sendiri saluran yang paling cocok untuk berinvestasi, Anda harus terlebih dahulu memahami jenisnya.

Paling aman untuk menginvestasikan uang dalam proyek dan organisasi hukum

Pertama-tama, instrumen investasi dipertimbangkan dari sudut pandang tujuan menginvestasikan sumber daya. Berdasarkan ini, ada beberapa jenis di antaranya:

nyata - investasi dalam objek atau objek material, yang seharusnya tidak selalu menghasilkan keuntungan di masa depan (pembelian real estat, seni, logam mulia, dll.);
intelektual - menyiratkan investasi dalam pendidikan, pelatihan lanjutan, inovasi di bidang apa pun; misalnya, investasi intelektual dapat berupa pembelian kursus pelatihan dan kontribusi untuk pengembangan inovasi;
keuangan - bertujuan untuk meningkatkan uang dan termasuk pembelian saham, saham, deposito bank, transaksi mata uang, dan sebagainya.

Alat investasi yang cerdas dan nyata tidak selalu harus menghasilkan keuntungan lebih lanjut. Misalnya, seorang investor yang telah membeli sebuah rumah dapat menghuni sendiri di dalamnya, atau ia dapat memperoleh penghasilan darinya dengan menyewakannya, atau bahkan menjualnya. Situasi yang sama dengan investasi dalam pendidikan: seharusnya ini akan memungkinkan Anda untuk menghasilkan lebih banyak di masa depan, tetapi dalam praktiknya diploma atau keterampilan yang diperoleh mungkin tidak berguna.

Instrumen keuangan dianggap paling menguntungkan bagi mereka yang ingin menerima pendapatan pasif, sehingga sangat diminati. Namun, perlu diingat bahwa investasi bukan hanya peluang untuk menambah modal, tetapi juga risiko kehilangan uang. Selain itu, instrumen yang berbeda memiliki tingkat risiko yang berbeda, ada tiga kelompok umum:

konservatif (derajat rendah) praktis tidak mengancam modal investor, namun meningkatkannya dengan intensitas yang lebih rendah daripada instrumen investasi dengan rasio risiko yang lebih tinggi;
moderat (tingkat menengah) - instrumen investasi yang memiliki profitabilitas 10-20% dari investasi investor.
agresif (tingkat tinggi) dengan pendekatan yang kompeten dan bijaksana membawa investor mereka dari profitabilitas 30% dari investasi atau lebih; pada saat yang sama, mereka adalah yang paling berbahaya dan kurang dapat diprediksi dalam hal kehilangan investasi modal.

Sebagian besar investor lebih suka menggabungkan aset mereka, menyebarkan dana di antara instrumen dengan tingkat risiko yang berbeda.

Instrumen investasi keuangan populer

Beberapa alat dapat digunakan hanya dengan 1000 rubel, sementara yang lain membutuhkan investasi besar.

Setoran dan setoran bank

Deposito dan deposito adalah salah satu jenis investasi yang paling aman. Mereka cukup umum di antara mereka yang tidak mencari kekayaan dalam secepatnya investor. Profitabilitas dan profitabilitas instrumen investasi ini secara langsung berkaitan dengan fakta bahwa bank membutuhkan cadangan keuangan untuk pelaksanaan penuh kegiatan mereka, oleh karena itu mereka selalu menawarkan kondisi yang menguntungkan bagi deposan.

Sebuah mitos telah mengakar di masyarakat bahwa deposito dan deposito bank adalah satu dan sama. Dalam praktiknya, deposito menyiratkan kemampuan untuk menginvestasikan tidak hanya mata uang, tetapi juga logam mulia atau sekuritas, berbeda dengan deposito, yang membatasi investor untuk menginvestasikan sumber daya moneter secara eksklusif.

Saat membuka rekening, syarat yang ditawarkan bank menjadi faktor penentu. Indikator utama profitabilitas berinvestasi dalam deposito atau kontribusi adalah sebagai berikut:

suku bunga- jumlah pendapatan tetap;
kemungkinan pengisian kembali, berkat itu investor memiliki hak untuk meningkatkan jumlah setorannya atas permintaannya sendiri, sementara bank harus secara langsung meningkatkan dividen yang masih harus dibayar pada setoran dalam proporsi langsung;
kemungkinan kapitalisasi - penambahan bunga yang masih harus dibayar ke badan simpanan, yang karenanya jumlah pendapatan akan meningkat di masa depan;
kemampuan untuk menarik uang lebih cepat dari jadwal (beberapa bank dalam hal ini menghitung ulang pendapatan pada tingkat minimum).

Sebagai contoh, pada setoran "Mengisi ulang" di Sberbank dengan jumlah dari 1.000 hingga 100.000 rubel, hasilnya adalah 4,75-5,21%. Dalam kasus penarikan awal, bunga dibebankan pada tingkat "sesuai permintaan", yaitu 0,1%. Dengan demikian, seorang investor yang telah menginvestasikan 10.000 rubel akan menerima, dalam kasus penarikan awal, bukan 10.475-10.521 rubel, tetapi hanya 10.010 rubel.

Membuka deposito dan deposito memungkinkan Anda untuk menyimpan uang Anda. Secara khusus, jaminan negara berkontribusi pada ini: menurut undang-undang federal "Asuransi Deposito" individu di bank-bank Federasi Rusia” tertanggal 23 Desember 2003 N 177-FZ, setiap deposan bank berhak atas pengembalian penuh dana yang diinvestasikan dalam jumlah hingga 1,4 juta rubel.

Jatuh tempo asuransi wajib deposito, risiko instrumen investasi tersebut berkurang secara signifikan

Kerugian dari jenis investasi ini hanya hasil yang rendah dibandingkan dengan instrumen keuangan lainnya.

Perumahan

Seperti deposito dengan deposito, berinvestasi di real estat memiliki tingkat risiko yang rendah. Hal ini disebabkan oleh pertumbuhan pasar real estat yang konstan, serta fakta bahwa kebutuhan akan ruang hunian dan komersial cukup tinggi.

Pembicara saluran Youtube Kira Yukhtenko berbicara tentang tren investasi real estat pada tahun 2019:

Kerugian yang jelas dari investasi semacam itu adalah kebutuhan awal untuk sejumlah besar investasi. Namun, bahkan di sini ada opsi pembelian alternatif yang memungkinkan Anda menghemat uang. Untuk mengurangi biaya, Anda dapat membeli real estat:

selama konstruksi;
secara angsuran;
bersama oleh sekelompok investor (lebih relevan untuk real estat komersial daripada perumahan);
di pasar sekunder, untuk melakukan perbaikan berkualitas tinggi dan penjualan yang lebih menguntungkan.

Opsi ini cocok untuk mereka yang tidak dapat segera menginvestasikan jumlah yang diperlukan di apartemen yang sudah jadi, tetapi memiliki dana untuk membeli meter persegi dengan persyaratan yang lebih setia.

Saat memilih investasi semacam itu, ada baiknya mempertimbangkan tidak hanya keuntungan di masa depan, tetapi juga biaya yang dikeluarkan untuk pemeliharaan tempat, termasuk pembayaran pajak atasnya.

Alat ini juga memiliki risiko. Misalnya, runtuhnya pasar real estat, di mana objek akan kehilangan nilainya. Namun, risiko dapat dielakkan dengan memegang properti di tangan investor dan menyewakannya untuk sementara untuk mengkompensasi penarikan dan menjualnya jika terjadi kenaikan harga berikutnya.

reksa dana

Reksa dana investasi menawarkan calon investor untuk mengakuisisi saham perusahaan dalam portofolio yang dibentuk dalam bentuk surat berharga. Jenis investasi ini tidak menyiratkan keuntungan cepat dan cocok untuk mereka yang ingin meningkatkan modal mereka secara bertahap. Sebagai aturan, investasi dalam reksa dana menghasilkan pendapatan yang sebanding dengan ukuran saham yang ditebus (sekuritas terdaftar yang dikeluarkan oleh dana tersebut).

Menurut ayat 2 Pasal No. 11 hukum federal 156 "Pada dana investasi", dana yang ditransfer ke reksa dana menjadi miliknya, sehingga tidak dapat diambil. Anda bisa mendapatkan uang kembali hanya sebagai bagian dari pendapatan dari operasi keuangan dana tersebut.

Keuntungan utama adalah bahwa investor tidak membebani dirinya dengan kegiatan yang tidak perlu, tetapi hanya menginvestasikan uang dan menerima pendapatan pasif. Tingkat profitabilitas dan risiko reksa dana secara langsung tergantung pada ukuran portofolio dan saham yang ada di dalamnya, serta apakah efek dalam reksa dana akan naik atau turun harganya.

Reksa dana mengumpulkan investor, yang melalui investasinya mereka membentuk modal dana

Keuangan investor dikelola oleh broker yang menerima persentase dari keuntungan. Oleh karena itu, bermanfaat baginya untuk memprediksi dengan benar pertumbuhan atau penurunan saham lebih lanjut dan membeli sekuritas yang akan menghasilkan pendapatan terbesar.

Sebelumnya, ambang batas tertentu ditetapkan bagi investor untuk bergabung dengan reksa dana, biasanya setidaknya 50.000 rubel. Tetapi hingga saat ini, pembatasan semacam itu hampir tidak berguna lagi, dan sekarang ambang batas dihitung secara individual dari portofolio investor.

Pengelola investasi global

Dana lindung nilai adalah asosiasi investor yang dibuat untuk meningkatkan keuntungan mereka. Perbedaan utama mereka dari reksa dana adalah tidak adanya peraturan negara, karena itu mereka menawarkan lebih banyak peluang kepada investor untuk investasi keuangan. Misalnya, mereka tidak terbatas dalam pekerjaan mereka hanya pada saham dan obligasi dan secara aktif bekerja dengan masa depan, opsi, mata uang, dan aset lainnya.

Bankir dan pemodal Edward Dubinsky berbicara tentang perbedaan antara dana lindung nilai dan reksa dana:

Dana lindung nilai pertama didirikan oleh George Soros pada tahun 1949, dan setelah sekitar setengah abad itu membuktikan keefektifannya: pada jatuhnya mata uang Inggris pada apa yang disebut "Rabu Hitam" (1992), ia memperoleh sekitar $ 1 miliar. Sejak saat itu, metode penggabungan dan manajemen investasi ini mulai populer.

Selain itu, pekerjaan dana lindung nilai selalu didasarkan pada strategi investasi tertentu, yang memungkinkan Anda untuk mendapat untung tidak hanya selama pertumbuhan pasar, tetapi juga selama musim gugur.

Di sinilah letak keunggulan signifikan mereka. Para ahli juga mencatat risiko rendah dari investasi tersebut. Namun, kemungkinan kerugian masih tetap ada, yang biasanya dikaitkan dengan strategi investasi yang dipilih secara salah atau dengan penilaian situasi pasar yang salah.

Seperti dalam kasus reksa dana, investasi investor dikelola oleh broker dan menerima persentase keuntungan untuk ini.

Kebijakan dana lindung nilai didasarkan pada saham, mata uang, obligasi apa yang mereka operasikan dan dalam kondisi pasar apa mereka. Jadi, pada tren turun, dana lindung nilai dapat menjual saham utang senilai $100.000 dalam satu paket seharga $80.000, dan pada selisih $20.000 dan dengan pengurangan $1.000 untuk layanan broker, dana lindung nilai akan menghasilkan laba $19.000.

logam mulia

Berinvestasi dalam logam mulia dianggap sebagai salah satu jenis investasi yang paling andal dan menguntungkan, karena emas secara konsisten menunjukkan tingkat pertumbuhan yang tinggi selama beberapa dekade. Terkadang biayanya turun, dan oleh karena itu perlu untuk memantau kursus dengan cermat agar dapat melakukan transaksi keuangan secara kompeten.

Kira Yukhtenko memprediksi perkembangan pasar logam mulia:

Selain emas, logam mulia meliputi:

platinum;
paladium;
perak.

Ada beberapa cara untuk berinvestasi dalam logam:

membeli emas batangan di bank;
membeli koin;
buka akun logam yang tidak terisi.

Dua opsi pertama melibatkan penyimpanan logam mulia dengan keuntungan berikutnya dari penjualan (jika diinginkan).

Akun logam impersonal (OMS) adalah persilangan antara investasi dan deposit. Dalam hal ini, pemegang akun tidak menerima logam di tangan, dan pendapatan diperoleh karena kenaikan harga emas (Au), perak (Ag), paladium (Pd) dan platinum (Pt) - ini adalah akun yang dapat dibuka di bank Rusia. Saat membuka akun, perlu untuk menginvestasikan nilai logam yang dipilih dengan nilai tukar dalam istilah moneter.

Dari video tersebut Anda dapat mempelajari tentang fitur, kelebihan dan kekurangan membuka OMS:

Jumlah minimum investasi di CHI di sebagian besar bank adalah 1 gram.

Di masa depan, Anda dapat menarik uang ke kartu Anda. Jumlah penarikan akan sama dengan berat logam di akun.

Keuntungan utama CHI adalah: tidak perlu menyewa sel penyimpanan logam. Namun, ada beberapa risiko: rekening ini tidak ditanggung oleh program asuransi negara, jadi jika bank dilikuidasi, investor bisa kehilangan uangnya.

Sekuritas

Sekuritas adalah dokumen yang menegaskan hak milik atas manfaat material atau manfaat lainnya. Ada tipe dasar dan turunan. Yang pertama meliputi:

persediaan;
obligasi;
kuitansi penyimpanan;
tagihan;
sertifikat bank;
surat berharga pemerintah.

Sekuritas derivatif muncul ketika nilai aset yang mendasarinya berubah. Ini termasuk:

bertukar;
pilihan;
berjangka.

Semua surat berharga memiliki nilai nominal dan pasar. Yang pertama ditunjukkan dalam dokumen pada awalnya, yang kedua dibentuk atas dasar pengaruh faktor ekonomi eksternal.

Sekuritas yang paling populer di kalangan investor adalah saham dan obligasi. Kedua aset ini dianggap sebagai instrumen investasi pasar saham, tetapi mereka juga memiliki perbedaan:

suatu saham memberikan hak untuk memiliki suatu bagian tertentu dalam perusahaan, serta menerima sebagian dari keuntungannya;
Obligasi adalah keamanan hutang, setelah pembelian dimana investor menjadi kreditur de facto dari proyek tersebut.

Pertumbuhan dan penurunan saham tergantung pada sejumlah faktor ekonomi eksternal dan keuntungan perusahaan, sehingga pembelian saham perusahaan tidak menjamin pendapatan reguler.

Penerbit (perusahaan yang menerbitkan obligasi) mengembalikan nilai nominal kepada investor bersama dengan bunga yang masih harus dibayar. Secara umum, skema ini menyerupai deposito dengan prinsip operasi.

Ada dua jenis obligasi:

kupon, dividen yang dibayarkan secara bertahap, sedangkan nilai aset itu sendiri tidak berkurang.
sertifikat tabungan menegaskan jumlah setoran yang diinvestasikan di bank, serta hak untuk tidak mengembalikan dana dengan bunga yang masih harus dibayar.

Profitabilitas dan risiko investasi semacam itu secara langsung bergantung pada keberhasilan perusahaan penerbit yang menerbitkan aset tertentu. Selain itu, nilai sekuritas dapat berubah tergantung pada kondisi pasar.

Anda dapat mempelajari lebih lanjut tentang sekuritas dari video:

Obligasi pemerintah memberikan rata-rata laba stabil 3-7% per tahun. Pada saat yang sama, saham dari berbagai perusahaan dapat menghasilkan hingga 20-30% atau lebih, tetapi pada saat yang sama mereka memiliki peningkatan risiko. Artinya, dalam beberapa situasi, sekuritas semacam itu mungkin tidak hanya tidak memberi keuntungan, tetapi juga membawa kerugian.

Saham dana yang diperdagangkan di bursa

Inti dari berinvestasi dalam saham dana yang diperdagangkan di bursa (EIF) adalah bahwa mereka dibeli dengan harga rendah, dan pada puncak pertumbuhan mereka menjadi kenyataan, dan investor memperoleh keuntungan dari perbedaan tarif.

Jenis investasi ini lebih cocok sebagai tambahan daripada investasi utama, karena tingkat risikonya yang tinggi. Kerugiannya adalah bahwa "perubahan" keuangan sangat sulit diprediksi, dan ini membentuk faktor risiko tinggi untuk investasi semacam itu.

Risiko dapat dikurangi dengan membeli saham perusahaan populer, tetapi mereka membutuhkan investasi modal awal yang besar.

Alat yang kurang umum

Biasanya orang mempercayai alat yang sudah terbukti, sehingga opsi di bawah ini jarang dipertimbangkan, terutama oleh investor pemula. Bagaimanapun, mereka semua memiliki tingkat risiko yang cukup tinggi, sehingga pendekatan terhadap mereka harus secermat mungkin.

Asuransi jiwa

Asuransi jiwa sering bertindak sebagai kebutuhan ketika Anda perlu terbang ke negara lain atau sekadar memastikan keamanan untuk diri sendiri dan kesehatan Anda. Namun, Anda bisa mendapatkan uang darinya.

Ada dua jenis asuransi jiwa:

akumulatif (NSZh), dalam rangka di mana investor membeli asuransi untuk dirinya sendiri dengan jumlah tertentu, selanjutnya melakukan penyetoran sebelum batas waktu;
investasi (ILI) - menyiratkan kontribusi investasi besar satu kali.

Tidak seperti asuransi konvensional, ILI dan UI memberikan pengembalian dana di akhir kontrak.

Rami Zaitsman, pembicara proyek Economist for an Hour, berbicara tentang asuransi jiwa investasi:

Namun, kedua jenis bekerja sesuai dengan prinsip yang sama: kemungkinan pendapatan investor dibentuk berdasarkan jumlah yang diinvestasikan dan tarif yang ditawarkan oleh agen asuransi jiwa.

Pertama-tama, HOA dianggap sebagai varian dari rekening tabungan. Selain itu, bank menginvestasikan uang yang diterima dari klien yang telah menerbitkan asuransi jiwa investasi atau endowmen dalam proyek-proyek besar. Dalam hal ini, Anda dapat mengklaim menerima penghasilan dalam kerangka "koefisien partisipasi", yang indikatornya ditentukan dalam kontrak.

Paling sering, "tingkat partisipasi" adalah 50-80% dari total pendapatan: ini adalah persentase keuntungan yang dapat diterima klien.

Pakar keuangan mencatat bahwa Rusia dan rakyatnya baru-baru ini mulai aktif mengembangkan jenis investasi ini setelah menurunkan suku bunga deposito. Tetapi di negara-negara Barat, itu menyebar jauh lebih awal karena kondisi yang kompeten dan kesadaran penduduk yang lebih tinggi.

Manajemen kepercayaan

Metode ini melibatkan transfer otoritas manajemen keuangan untuk investasi kepada orang lain - sebagai aturan, spesialis yang menyediakan layanan semacam ini.

Manajer memainkan peran kunci, karena profitabilitas investasi semacam itu tergantung pada profesionalismenya.

Opsi ini mirip dengan membeli portofolio reksa dana atau berinvestasi di dana lindung nilai, tetapi dalam hal ini tidak perlu mengumpulkan sekelompok investor lain atau memasukkannya sendiri.

Metode komunikasi dengan manajer bergantung pada kelompok aset mana yang seharusnya bekerja dengannya. Anda dapat menemukan spesialis yang baik melalui:

pasar saham;
pertukaran;
broker.

Sebagai manajer, Anda bisa kesatuan, yang bergerak di bidang manajemen keuangan, atau orang pribadi yang kualifikasinya dipercaya oleh investor. Para profesional atau perusahaan ini mengenakan biaya 10 hingga 20% dari keuntungan untuk layanan mereka.

LKM

Organisasi keuangan mikro (LKM) mengkhususkan diri dalam mengeluarkan pinjaman untuk jumlah kecil dan, sebagai suatu peraturan, dengan tingkat bunga yang tinggi dibandingkan dengan bank.

Investor Andrey Knyazev berbicara tentang menghasilkan uang dari kemitraan dengan LKM:

Seperti bank, mereka membutuhkan cadangan keuangan untuk menyediakan layanan, sehingga banyak dari mereka menawarkan kondisi yang menguntungkan bagi mitra untuk investasi hasil tinggi. Anda dapat berinvestasi di LKM untuk mendapatkan keuntungan. Jumlah investasi minimum adalah 1,5 juta rubel, dan tingkat bunga 21-23%, asalkan investasi tidak dapat dibatalkan selama setahun. Tetapi ada juga peluang untuk melakukan investasi dengan kemungkinan penarikan uang lebih awal, tarifnya dalam hal ini adalah 16% -18%.

Risiko investasi semacam itu terletak pada kenyataan bahwa, tidak seperti investasi bank, mereka tidak diasuransikan oleh negara. Selain itu, LKM akan menahan 13% dari total pendapatan investor untuk pajak.

Penting untuk mendekati pilihan organisasi keuangan mikro dengan benar, jika tidak, ada risiko jatuh ke scammers.

Dari semua instrumen investasi keuangan yang terdaftar, yang terendah dalam hal keberisikoan adalah deposito, investasi di real estate dan surat berharga pemerintah. Dan yang paling berisiko adalah manajemen kepercayaan, LKM, serta saham dari beberapa dana yang diperdagangkan di bursa. Pada saat yang sama, itu adalah instrumen dengan tingkat risiko tertinggi yang dianggap paling menguntungkan.

Alat investasi- ini adalah bagaimana Anda dapat menginvestasikan uang dalam aset tertentu. Anda dapat berinvestasi dalam aset yang sama cara yang berbeda. Instrumen investasi terbagi menjadi kolektif dan privat (individu).

Cara investasi paling sederhana dan paling umum untuk investor swasta saat ini adalah dana investasi. Dana investasi adalah metode investasi kolektif di mana dana investor digabungkan menjadi satu dana yang dikelola oleh manajer profesional untuk investasi selanjutnya guna menghasilkan keuntungan. Dana adalah jenis yang berbeda:

- reksa dana investasi
OFBU - dana umum manajemen perbankan
Dana investasi saham gabungan
Reksa dana - analog asing dari reksa dana Rusia
Dana lindung nilai adalah dana pribadi yang tidak tersedia untuk berbagai investor dan memiliki hak untuk berinvestasi dalam instrumen berisiko tinggi.
- dana yang diperdagangkan di bursa
REITs (Perwalian Investasi Real Estat) - dana real estat

Keuntungan utama dari investasi kolektif adalah mereka memungkinkan investor untuk tidak membuang waktu mengelola investasi mereka sendiri. Di reksa dana, ini dilakukan oleh manajer profesional. Dengan demikian, investor bahkan tidak harus memahami semua seluk-beluk berinvestasi sendiri.

Dana memungkinkan Anda untuk berinvestasi dalam aset bernilai tinggi (seperti real estat atau pasar saham) bahkan dengan jumlah kecil. Misalnya, bagian dari dana yang diinvestasikan dalam saham dari indeks MICEX dapat dibeli hanya dengan 1.000 rubel. Jika investor membeli saham ini sendiri, dia akan membutuhkan beberapa puluh ribu rubel. Dengan berinvestasi dalam dana tersebut, investor segera menerima serangkaian aset yang terdiversifikasi.

Dana diatur secara ketat oleh hukum dan otoritas pengatur, sehingga kemungkinan investor tertipu diminimalkan.

Investor dalam dana tidak secara langsung memiliki aset di mana dana tersebut diinvestasikan. Mereka memiliki sekuritas dana (saham atau unit), yang mencerminkan bagian investor dalam properti dana secara proporsional dengan jumlah sekuritas yang dibeli oleh investor.

Tetapi beberapa investor lebih suka memilih aset dan berinvestasi sendiri, dan dana investasi tidak memberikan kesempatan seperti itu. Cocok untuk investor seperti itu instrumen investasi individu.

Instrumen investasi individu memungkinkan investor untuk memilih aset dan memilikinya secara langsung. Ini terutama surat berharga - saham, obligasi, tagihan, real estat dalam bentuk rumah, apartemen, logam mulia dalam bentuk ingot atau koin, deposito bank dan sebagainya. Tidak seperti investasi kolektif, investor harus memikirkan apa yang harus dibeli, bagaimana cara membeli, bagaimana membayar pajak, risiko apa yang harus diambil, dan sebagainya.

3.4. Instrumen investasi utama

Ada banyak cara untuk melakukan investasi. Ini termasuk berinvestasi di saham, obligasi, reksa dana, real estat, atau memulai bisnis Anda sendiri. Masing-masing metode ini memiliki pro dan kontra, yang akan kita bahas di bawah ini. Untuk saat ini, perhatikan saja bahwa metode apa pun yang Anda pilih, tujuan Anda adalah membuat uang Anda bekerja untuk keuntungan tambahan. Ini adalah ide terpenting yang perlu Anda pahami sendiri, terlepas dari kenyataan bahwa itu terlihat sangat sederhana.

Apa yang bukan investasi. Investasi bukanlah perjudian. Dalam perjudian, uang diinvestasikan secara berisiko dalam lingkungan ketidakpastian dengan harapan menang. Dalam pengertian ini, investasi terlihat seperti perjudian. Misalnya, jika Anda membeli saham secara acak, Anda seperti seorang penjudi di kasino. Namun, di sinilah kesamaan berakhir. Seorang investor sejati tidak pernah membiarkan nasib uangnya menjadi kebetulan, dia melakukan analisis awal dan berinvestasi hanya ketika dia melihat alasan yang masuk akal untuk menghasilkan keuntungan. Tentu saja, ada juga risikonya, tetapi peluang Anda untuk melihat senyum keberuntungan cukup nyata.

Bagian berisi karakteristik singkat berbagai cara menginvestasikan dana sendiri tergantung pada tujuan investor:

1) investasi pada obligasi pemerintah;

2) menjadi obligasi daerah;

3) dalam obligasi korporasi; di dalam saham biasa;

4) menjadi saham preferen;

5) selama kontrak berjangka;

6) di pilihan;

7) dalam reksa dana;

obligasi pemerintah

Obligasi pemerintah adalah kewajiban hutang pemerintah negara kepada penduduknya sendiri, mereka mencirikan hal seperti hutang internal negara. Obligasi pemerintah digunakan oleh investor terutama sebagai tempat yang aman untuk dana mereka, terutama selama periode pasar saham jatuh. Karena risiko gagal bayar pada obligasi semacam itu sangat rendah, imbal hasil obligasi tersebut juga relatif rendah. Ketika harga obligasi turun, imbal hasil aktualnya naik, jadi waktu yang ideal untuk membeli obligasi pemerintah adalah saat imbal hasil tertingginya.

Keuntungan:

Obligasi Pemerintah adalah surat berharga dengan risiko minimal;

Risiko minimal membuat obligasi pemerintah lebih disukai daripada instrumen utang lainnya;

Karena pasar obligasi pemerintah AS adalah salah satu yang paling aktif di dunia, investasi di obligasi pemerintah AS memiliki tingkat likuiditas yang tinggi.

Kekurangan:

Tingkat pendapatannya lebih rendah dibandingkan dengan jenis kewajiban utang lainnya.

Obligasi kota

Obligasi kota adalah instrumen utang yang diterbitkan oleh masing-masing negara bagian, kotamadya atau balai kota untuk membiayai proyek mereka. Proyek tersebut dapat mencakup pembangunan jalan raya, jembatan atau sekolah. Sebagai aturan, kondisi penerbitan obligasi daerah dilengkapi dengan insentif pajak lokal untuk pemegangnya, yang merupakan insentif tambahan untuk membelinya. Dari segi reliabilitas, obligasi daerah dinilai sangat andal, terutama obligasi di kota-kota besar seperti New York.

Keuntungan:

- pendapatan obligasi daerah tidak dikenakan pajak penghasilan, sedangkan capital gain dikenakan pajak;

Obligasi daerah diklasifikasikan sebagai investasi yang sangat andal.

Kekurangan:

Obligasi yang diterbitkan oleh kota kecil bisa sulit untuk dijual dengan cepat.

Obligasi korporasi. Obligasi adalah kewajiban utang peminjam kepada pemberi pinjaman. Ketika Anda membeli obligasi perusahaan, Anda meminjamkan uang Anda kepada perusahaan untuk jangka waktu tertentu (sampai jatuh tempo) dan dalam kondisi tertentu. Dalam kebanyakan kasus, nilai nominal obligasi ditetapkan sebesar $1.000, yang merupakan jumlah yang akan diterima peminjam saat obligasi ditebus.

Tentu saja, Anda tidak berkewajiban untuk memberikan pinjaman tanpa bunga kepada perusahaan. Selain nilai nominal obligasi, pemberi pinjaman juga harus membayar Anda premi, yang disebut "kupon" untuk penggunaan dana Anda sebesar persentase tertentu dari nilai nominal obligasi. Premi semacam itu dibayarkan, sebagai suatu peraturan, setiap 6 bulan sampai jatuh tempo obligasi.

Ada tiga faktor utama yang perlu dipertimbangkan saat membeli obligasi. Yang pertama menyangkut reputasi penerbit. Yang kedua adalah jumlah pendapatan bunga. Yang ketiga adalah tanggal jatuh tempo obligasi, yaitu hari di mana pemberi pinjaman berjanji untuk mengembalikan jumlah pokok pinjaman kepada peminjam.

Obligasi korporasi memberi pembeli pendapatan yang sedikit lebih tinggi daripada obligasi pemerintah, karena risiko gagal bayarnya juga lebih tinggi. Risiko berinvestasi dalam obligasi korporasi terutama terkait dengan sifat perusahaan yang menerbitkan obligasi tersebut. Obligasi perusahaan besar dan stabil cenderung sangat andal. Obligasi dari perusahaan yang sangat tidak stabil disebut obligasi "sampah" dan investasi di dalamnya sangat berisiko karena kemungkinan gagal bayar yang tinggi.

Keuntungan:

Sebagian besar obligasi korporasi memiliki tingkat pengembalian yang jauh lebih tinggi daripada obligasi pemerintah, meskipun risikonya tidak jauh lebih tinggi;

Risiko kehilangan jumlah pokok pinjaman sangat rendah jika Anda membeli obligasi dari perusahaan yang sangat andal dan stabil. Jika ragu, jangan ragu untuk melakukan sedikit riset.

Kekurangan:

Pendapatan yang diterima dari obligasi dikenakan pajak;

Obligasi korporasi adalah lindung nilai yang lemah terhadap inflasi, karena persentase premi adalah jumlah yang tetap, berbeda dengan fluktuasi tingkat inflasi.

Saham biasa. Saham biasa menyatakan kepemilikan pemilik atas bagian dari perusahaan. Setiap saham menyatakan bahwa Anda memiliki sepotong kecil perabot kantor, kendaraan perusahaan, dan bahkan makan siang eksekutif perusahaan, jika dibayar oleh perusahaan kartu kredit. Selain itu, pemegang saham berhak atas sebagian dari keuntungan perusahaan dan hak untuk memberikan suara dalam pemilihan dewan perusahaan pada rapat pemegang saham. Sebagian besar bisnis membayar pemegang saham mereka sebagian dari keuntungan mereka dalam bentuk dividen. Semakin banyak saham yang Anda miliki, semakin banyak properti dan keuntungan yang Anda miliki.

Pendapatan dari kepemilikan saham terdiri dari dua komponen: pembayaran dividen berkala dan pertumbuhan nilai pasar saham perusahaan. Singkatnya, pengembalian ini melebihi tingkat pengembalian obligasi, karena risiko memiliki saham juga lebih tinggi daripada membeli obligasi. Jika perusahaan gagal dan jatuh di bawah prosedur likuidasi, pemilik saham biasa dapat mengklaim bagian mereka dari properti hanya setelah penyelesaian penuh dibuat dengan kreditur, dengan pemilik obligasi, serta pemilik saham preferen.

Dalam jangka panjang, investasi pada saham biasa membawa tingkat pengembalian investasi tertinggi. Sejarah menunjukkan bahwa di AS, rata-rata pengembalian saham adalah 11-12% per tahun dan mengungguli hampir semua jenis investasi lainnya, termasuk obligasi atau saham preferen. Saham biasa memberikan kesempatan untuk meningkatkan ekuitas, menghasilkan pendapatan dan merupakan lindung nilai yang baik terhadap inflasi moderat.

Risiko memiliki saham sangat beragam dan terutama bergantung pada masalah perusahaan itu sendiri.

Dengan membeli saham perusahaan yang terkenal dan menguntungkan, Anda mengambil risiko yang jauh lebih kecil daripada berinvestasi di "saham sen" (saham sen) dari perusahaan kecil yang kurang dikenal. Menggunakan hak untuk meminjam saham dari makelar, Anda dapat meningkatkan kemungkinan menang di bursa saham beberapa kali, tetapi ini hanya dapat disarankan kepada investor berpengalaman.

Keuntungan:

Saham biasa sangat mudah untuk dibeli dan dijual;

Dengan bantuan alat modern, termasuk teknologi Internet, sangat mudah untuk menemukan saham yang cocok untuk Anda dan menganalisisnya;

Ada sekitar 10.000 perusahaan di AS saja, dari mana Anda dapat memilih saham yang paling sesuai dengan tujuan Anda.

Kekurangan:

Tidak ada yang menjamin pendapatan. Selalu ada risiko bahwa saham yang Anda beli akan tiba-tiba turun harganya di bawah level saat Anda membelinya;

Nilai saham tergantung pada kekuatan perusahaan itu sendiri, perusahaan yang lemah tidak dapat memiliki saham yang kuat.

Saham utama. Saham preferen memberi pemiliknya hak untuk memiliki bagian dari properti perusahaan, namun, sebagai aturan, mereka tidak memberikan hak suara pada rapat tahunan pemegang saham (kondisi ini sangat bervariasi di berbagai perusahaan).

Pemilik saham preferen menerima tingkat pendapatan terjamin yang telah ditentukan sebelumnya, sedangkan jumlah dividen untuk pemilik saham biasa dapat berfluktuasi secara signifikan. Keuntungan paling signifikan dari saham preferen adalah bahwa dalam hal kebangkrutan dan likuidasi suatu perusahaan, penyelesaian dengan pemilik saham preferen dilakukan lebih awal daripada dengan pemilik saham biasa (tetapi masih setelah penyelesaian dengan pemegang utang).

Saham preferen dapat diterbitkan dengan kemungkinan penarikan kembali. Artinya, perusahaan berhak membeli saham preferen dari pemiliknya setiap saat, biasanya dengan premi tertentu.

Saham preferen tidak sepopuler saham biasa. Meskipun disebut saham, pada hakikatnya adalah surat berharga yang memiliki ciri khas baik saham maupun obligasi.

Tujuan utama berinvestasi pada saham preferen adalah untuk mendapatkan dividen yang lebih tinggi. Selain itu, saham preferen dianggap jauh lebih berisiko daripada saham biasa, tidak terlalu terpengaruh oleh fluktuasi harga saham, dan jika perusahaan bangkrut, pemilik saham preferen biasanya menerima setidaknya sebagian dari dana mereka.

Keuntungan:

Dividen lebih tinggi daripada pemegang saham biasa;

Jika perusahaan bangkrut, Anda lebih mungkin mendapatkan setidaknya sebagian uang Anda kembali daripada pemegang saham biasa.

Kekurangan:

Dividen dikenakan pajak penghasilan, jadi dividen yang lebih tinggi dikenakan tarif pajak yang lebih tinggi;

Hasil pada saham preferen sangat dekat dengan obligasi korporasi, tetapi berinvestasi pada obligasi korporasi jauh lebih kecil risikonya.

Kontrak berjangka. Inti dari jenis investasi ini terletak pada nama itu sendiri (dalam bahasa Inggris, masa depan - masa depan). Kontrak berjangka untuk komoditas, mata uang, dan indeks pasar saham = semuanya adalah upaya untuk memprediksi nilai indikator ini pada tanggal tertentu di masa depan.

Dipercaya secara luas bahwa berinvestasi dalam kontrak berjangka adalah transaksi spekulatif dengan tingkat risiko yang tinggi. Itu benar. Namun, kontrak berjangka banyak digunakan untuk mengurangi risiko transaksi pertukaran. Spekulan berjangka berinvestasi di komoditas berjangka sambil berinvestasi dalam obligasi dan saham. Manajer reksa dana menggunakan kontrak berjangka untuk melindungi risiko mereka. Tujuan utama dari pasar berjangka adalah untuk menciptakan mekanisme yang efektif untuk mengelola risiko keuangan. Berjangka pedagang mengambil risiko, menyingkirkan produsen dan konsumen dari mereka, berharap untuk memanfaatkan operasi berisiko tinggi ini.

Kontrak berjangka komoditas adalah kewajiban untuk menyerahkan atau membeli sejumlah barang tertentu dalam satu bulan mendatang dengan harga yang ditentukan oleh pasar berjangka. Misalnya, jika Anda membeli kontrak berjangka perak April dengan harga $6,72 per ons, Anda telah berkomitmen untuk membeli setidaknya 5.000 ons perak pada bulan April dengan harga $6,72 per ons.

Jika Anda menjual kontrak berjangka, dengan demikian Anda menanggung kewajiban untuk menempatkan produk ini di pasar di masa depan. Mekanisme ini berlaku untuk semua jenis kontrak berjangka lainnya. Namun, penting untuk diketahui bahwa sebagian besar kontrak berjangka tidak menunggu hari ketika kewajiban pengiriman harus dipenuhi, tetapi ditutup sebelum tanggal pengiriman yang disepakati.

Biasanya, kontrak berjangka komoditas digunakan dalam salah satu dari dua cara: baik untuk lindung nilai risiko harga, atau untuk spekulasi. Contoh lindung nilai adalah situasi berikut.

Petani memiliki 1.000 pon gandum untuk dijual. Dia bisa menjual barang-barangnya dengan harga tukar saat ini.

Namun, ia juga dapat "memegang" hak untuk menjual barangnya dengan harga saat ini di masa depan. Dalam hal ini, dia tidak menjual produk itu sendiri, tetapi hak untuk membelinya pada harga hari ini di masa depan, dengan demikian mengasumsikan kewajiban untuk menyerahkan produk di masa depan dengan harga hari ini. Dalam hal ini, ia diasuransikan terhadap kemungkinan penurunan harga pada saat panen.

Risiko yang terkait dengan kontrak berjangka terutama terkait dengan transaksi spekulatif. Transaksi berjangka spekulatif adalah transaksi yang tidak memiliki tujuan pengiriman fisik barang di masa depan, tetapi dirancang untuk menghasilkan keuntungan selama masa kontrak (sampai pelaksanaannya). Operasi semacam itu ditandai dengan tingkat risiko yang tinggi, karena, sebagai suatu peraturan, dana pinjaman digunakan dalam pelaksanaannya (perdagangan margin), dan setiap kontrak berjangka dibedakan oleh volume besar aset keuangan. Misalnya, kontrak berjangka untuk obligasi mungkin berharga $10.000, tetapi dengan uang ini Anda diperbolehkan membeli obligasi seharga $100.000. broker dapat menyediakannya untuk Anda.

Keuntungan:

Kontrak berjangka sangat berguna jika Anda ingin mengurangi risiko yang tidak diinginkan;

Pasar berjangka sangat aktif, sehingga likuiditas untuk mengerjakannya tinggi.

Kekurangan:

Kontrak berjangka dianggap sebagai salah satu jenis investasi paling berisiko, hanya cocok untuk para profesional;

Di pasar yang bergejolak untuk kontrak berjangka, mudah kehilangan jumlah investasi Anda karena fluktuasi harga yang kuat;

Tingkat pinjaman perantara yang sangat tinggi menciptakan peluang untuk keuntungan dan kerugian yang sangat tinggi, dan konsekuensi perpajakan juga harus diakui.

Opsi (untuk saham). Opsi adalah hak istimewa yang dijual oleh satu pelaku pasar ke yang lain. Keistimewaan tersebut berupa hak untuk membeli atau menjual surat berharga dengan harga yang disepakati dalam jangka waktu tertentu.

Ada dua jenis opsi utama: opsi panggilan dan opsi put.

Opsi panggilan memberi pemiliknya hak untuk membeli sekuritas (paling sering saham) dengan harga yang disepakati dalam jangka waktu tertentu.

Pembeli opsi panggilan berharap harga saham akan meningkat secara signifikan sebelum berakhirnya opsi, kemudian ia akan dapat membeli saham dengan harga rendah yang "dipesan" dan segera menjualnya kembali pada harga pasar saat ini, atau cukup dapatkan perbedaan harga yang ada pada saat eksekusi paksa kontrak opsi.

Opsi put memberi pemiliknya hak untuk menjual sekuritas (paling sering saham) dengan harga yang disepakati dalam jangka waktu tertentu.

Pembeli opsi put bertaruh bahwa harga saham akan turun sebelum opsi berakhir.

Ini akan memungkinkan mereka untuk menjual saham lebih dari harga pasar, mendapatkan keuntungan yang sesuai.

Indikator penting dari opsi adalah harga kesepakatan (exercise atau harga kesepakatan). Ini adalah tingkat harga yang harus dilampaui oleh harga saham (dalam hal opsi beli) atau turun di bawah (dalam hal opsi jual) agar opsi menjadi menguntungkan. Ciri penting lain dari investasi dalam opsi adalah bahwa pemilik opsi tidak berkewajiban untuk menggunakan hak yang diperoleh untuk membeli atau menjual saham jika kondisi yang berlaku tidak sesuai dengannya. Sebagian besar strategi opsi didasarkan pada fluktuasi pasar yang besar (hingga 30-40% di siang hari). Jika harga saham sedikit berubah, menggunakan strategi opsi mungkin tidak dapat dibenarkan.

Keuntungan:

Opsi saham memungkinkan Anda melipatgandakan jumlah kontrak menggunakan dana pinjaman. Ini sangat penting jika transaksi Anda bersifat spekulatif;

Sebuah opsi untuk 100 saham bernilai jauh lebih sedikit daripada seratus saham;

Properti opsi memungkinkan Anda untuk melakukan lindung nilai terhadap risiko perkembangan yang merugikan dalam sekuritas di mana Anda ingin menginvestasikan dana Anda.

Kekurangan:

Opsi membutuhkan persiapan investor di atas rata-rata;

Opsi adalah sarana investasi dengan leverage yang cukup kompleks, jika digunakan untuk transaksi spekulatif, seseorang harus setuju untuk mengambil tingkat risiko yang cukup tinggi;

Ada kemungkinan kerugian besar, terutama saat menjual sejumlah besar opsi yang tunduk pada latihan wajib.

Reksa dana. Jika Anda akan berinvestasi saham, tetapi tidak ingin bertaruh pada saham satu atau dua perusahaan dan sekaligus memantau bahaya yang muncul, berinvestasi di reksa dana (reksadana) tepat untuk Anda. Reksa dana paling sering adalah sekelompok orang yang telah mengumpulkan dana mereka dan menempatkannya di tangan perusahaan manajemen untuk menginvestasikan dana atas nama mereka. Manajer reksa dana berwenang untuk membeli dengan dana ini surat berharga di berbagai bursa, mengisi dan meningkatkan portofolio investasi. Tergantung pada ukuran investasi Anda, Anda berhak atas satu atau beberapa bagian lain dari reksa dana.

Dalam kebanyakan kasus, investor membeli reksa dana sebagai investasi jangka panjang. Fitur yang paling menarik dari reksa dana adalah komposisi masing-masing reksa dana berbeda dari yang lain. Strategi investasi reksa dana sangat beragam: ada portofolio yang ditujukan untuk pertumbuhan modal yang agresif, portofolio dengan tingkat risiko yang rendah, portofolio yang seimbang dan banyak lagi lainnya.

Saat memilih reksa dana, penting untuk menentukan sendiri tingkat risiko yang dapat diterima. Misalnya, jika Anda mencari dana untuk memberikan penghasilan tambahan untuk masa pensiun Anda, dana obligasi, meskipun dengan persentase pendapatan yang rendah, tetapi dengan tingkat risiko yang rendah, kemungkinan besar cocok untuk Anda. Tidak seperti saham dan obligasi, yang Anda beli melalui broker, reksa dana dijual langsung ke perusahaan investasi, biasanya menyediakan layanan perantara. Persyaratan layanan dana tersebut dapat sangat bervariasi. Beberapa dari mereka memaksa investor untuk membayar komisi tambahan untuk membeli dan menjual saham mereka. Yang lain tidak membebankan komisi tambahan untuk ini, tetapi mereka memiliki biaya yang lebih tinggi untuk melayani reksa dana.

Keuntungan:

Anda menginvestasikan dana secara bersamaan di sekuritas dari banyak perusahaan yang berbeda, mengurangi risiko kemungkinan kerugian, dengan kata lain, Anda menerapkan diversifikasi;

Anda menerima laporan bulanan tentang status investasi Anda;

Dana Anda ditangani oleh manajer keuangan profesional. Diyakini bahwa karena profesionalisme manajemen, dana tersebut biasanya melebihi tingkat profitabilitas rata-rata.

Kekurangan:

Sejumlah besar dibuat perusahaan investasi Reksa dana tidak lagi mampu memberikan manajemen yang unggul dibandingkan dengan indeks pasar seperti S&P 500 atau DJIA;

Biaya spesialis yang mengelola reksa dana dikurangkan dari keuntungan dana ini, terkadang bagian dari keuntungan ini sangat signifikan;

Anda harus membayar biaya kepada pengelola reksa dana meskipun tidak menghasilkan keuntungan.

Tampilan